Voy a hablar hoy sobre ahorrar más,
pero no hoy, mañana.
Voy a hablar sobre Ahorrar Más Mañana.
Es un programa que Richard Thaler
de la Universidad de Chicago y yo
concebimos hace quizás 15 años.
El programa, en un sentido,
es un ejemplo de comportamiento financiero
con esteroides --
cómo podríamos realmente usar nuestro comportamiento financiero.
Ahora, preguntarán, ¿Qué es comportamiento financiero?
Pensemos sobre cómo manejamos nuestro dinero.
Empecemos por las hipotecas.
Es un tema reciente,
al menos en EE.UU.
Mucha gente compra
la casa más grande que pueden pagar,
y en realidad un poco más grande.
Y luego, al ejecutar la hipoteca
culpan a los bancos
por ser los malos que les otorgaron las hipotecas.
También pensemos
cómo manejamos los riesgos,
por ejemplo, invirtiendo en el la bolsa de valores.
Dos años atrás, tres, casi cinco años atrás,
los mercados iban bien.
Éramos tomadores de riesgos,
Luego el mercado de valores se encoge
y decimos, "Guau
Estas pérdidas, se sienten de verdad,
la emoción es muy distinta
a lo que pensamos que sería
cuando los mercados estaban en alza."
Probablemente no estemos haciendo un gran trabajo
en términos de la toma de riesgos.
¿Cuántos de ustedes tiene iPhones?
¿Alguien? Genial.
Apostaría que muchos de ustedes
aseguraron su iPhone,
están implícitamente haciéndolo cuando tienen una garantía extendida.
¿Y qué si pierden su iPhone?
¿Qué les pasaría?
¿Cuántos de ustedes tiene hijos?
¿Alguien?
Mantengan sus manos en alto
si tienen un seguro de vida suficiente.
Veo un montón de manos bajando.
Podría predecir,
si son una muestra representativa,
que muchos de ustedes
aseguraron sus iPhone pero no sus vidas,
incluso teniendo hijos.
No somos muy buenos cuando se trata de seguros.
La familia Americana promedio
gasta 1,000 dólares al año
en loterías.
Y sé que suena disparatado.
¿Cuántos de ustedes gasta 1,000 dólares al año en lotería?
Nadie.
Eso nos dice que la gente que no está en esta sala
están gastando más de mil
para llegar al promedio de mil.
La gente de bajos ingresos
gasta mucho más de mil en loterías.
¿A dónde nos lleva esto?
No hacemos un buen trabajo en el manejo de dinero.
El comportamiento financiero es una combinación
de psicología y economía,
tratando de entender
los errores que la gente comete con el dinero.
Y podría seguir aquí parado
por los 12 minutos y 53 segundos que me quedan
y reírme de todas las formas en las que
manejamos nuestro dinero,
y al final, preguntarán, "¿Cómo podemos ayudar a la gente?"
Y eso es en lo que quiero enfocarme hoy.
Cómo comprendemos los error
que la gente comete hoy con el dinero,
y convertimos esos desafíos
en soluciones del comportamiento?
Y de lo que voy a hablar hoy
es de Ahorra Más Mañana.
Quiero apuntar al tema
del ahorro.
Tenemos en pantalla
una muestra representativa
de 100 americanos.
Vamos a observar su conducta de ahorro.
Lo primero que hay que ver es
que la mitad de ellos,
no tienen siquiera acceso
a un plan de retiro.
No pueden ahorrar fácilmente.
No tienen cómo separar de su sueldo el dinero
que va a un plan de retiro
antes de que lo vean,
antes de que lo toquen.
¿Qué sucede con la otra mitad de la gente?
Algunos eligen no ahorrar.
Son demasiado perezosos.
Nunca logran subscribirse a un sitio Web complejo
y hacer clic 17 veces para unirse a un plan de retiro.
Y después todavía falta decidir cómo van a invertir
en sus 52 opciones,
nunca han oído hablar de un Fondo financiero.
Se sienten abrumados y terminan por descartarlo.
¿Cuánta gente termina ahorrando en un plan de retiro?
Un tercio de los Norteamericanos.
Dos tercios no está ahorrando ahora.
¿Están ahorrando lo suficiente?
Quitemos
aquellos que dicen ahorrar muy poco.
Uno de diez
ahorra lo suficiente.
Nueve de diez
o no pueden ahorrar a través de su plan de retiro,
O deciden no ahorrar -- o no deciden --
o ahorran muy poco.
Creemos que tenemos un problema
de gente que ahorra mucho.
Veamos esto.
Tenemos una persona --
bueno, vamos a partirla en dos
porque es menos del uno por ciento.
Casi el 0,5% de los americanos
siente que ahorra mucho.
¿Qué vamos a hacer con esto?
Eso es en lo que me quiero enfocar hoy.
Tenemos que entender
por qué la gente no ahorra,
para luego con suerte, transformar,
los desafíos de este comportamiento
en soluciones,
y luego ver cuán poderosas puedan ser.
Déjenme cambiar de tema por un segundo
mientras identificamos los problemas,
los desafíos, los retos del comportamiento,
que impiden que la gente ahorre.
Voy a cambiar de tema y hablar de bananas y chocolate.
Supongamos que tenemos otro evento TED la próxima semana.
Y durante el receso
hay un tentempié
y pueden elegir entre bananas o chocolate.
¿Cuántos de ustedes pensarían en servirse bananas
durante este evento TED hipotético?
¿Quiénes se comerían las bananas?
Maravilloso.
Predigo científicamente
que El 74% de ustedes irá por bananas.
Bueno, eso es lo que al menos un gran estudio predijo.
Y luego esperamos la fecha
y vemos lo que la gente termina comiendo.
La misma gente que se imagino a sí misma
comiendo bananas
terminó comiendo chocolates
una semana después.
El autocontrol
no es un problema en el futuro.
Es un problema ahora
cuando el chocolate está frente a nosotros.
¿Qué tiene esto que ver con el tiempo y el ahorro,
este tema de la gratificación inmediata?
O como lo llaman algunos economistas, el sesgo del presente.
Pensamos sobre el ahorro. Sabemos que deberíamos ahorrar.
Sabemos que lo haremos el año que viene, pero hoy gastemos.
La Navidad se acerca,
bien podríamos comprar muchos regalos para los conocidos.
Así que este tema del sesgo del presente
nos hace pensar sobre ahorrar,
pero terminamos gastando.
Permítanme ahora hablar,
sobre otro obstáculo del comportamiento del ahorro
que tiene que ver con la inercia.
Otra vez cambiemos un poco de tema
hacia el tema de la donación de órganos.
En un maravilloso estudio que compara diferentes países,
vamos a ver dos países similares,
Alemania y Austria.
En Alemania,
Si uno desea donar sus órganos --
No quiera Dios que algo malo
te pase --
cuando sacas tu Licencia para conducir o tu identificación,
marcas la opción que dice,
"Deseo donar mis órganos."
No a mucha gente le gusta marcar opciones.
Cuesta trabajo. Necesitamos pensar.
El 12% lo hace.
Austria, un país vecino,
un poco similar, un poco distinto.
¿Cuál es la diferencia?
Bueno, todavía tienes opción.
Decidirás
si quieres donar tus órganos o no.
Pero cuando obtienes tu Licencia para conducir,
Marcas la opción
si no quieres donar tus órganos.
Nadie marca en las casillas.
Parece ser un gran esfuerzo.
El 1% marca la casilla. El resto no hace nada.
Hacer nada es muy común.
Pocas personas marcan casillas.
¿Cuáles son las implicaciones
en el salvar vidas
y tener órganos disponibles?
En Alemania, el 12% marca la casilla.
Un 12% son donantes de órganos.
Existe gran escasez de órganos,
Dios no permita, que necesites uno.
En Austria, nadie marca la casilla.
Entonces, el 99% de la gente
es donantes de órganos.
Inercia, falta de acción.
¿Qué sucede por defecto
si la gente no hace nada,
si continúan sin hacer nada, si no marcan las opciones?
Esto es muy poderoso.
Vamos a hablar
sobre lo que pasa si la gente se encuentra abrumada y asustada
al decidir sobre su plan de retiro.
¿Vamos a meterlos automáticamente al plan,
o vamos a dejarlos afuera?
En demasiados planes de retiro,
si la gente no hace nada,
significa que no están ahorrando para su pensión,
si no marcan la casilla.
Y marcar casillas conlleva un esfuerzo.
Así que hablamos sobre algunos desafíos del comportamiento.
Uno más antes de convertir desafíos en soluciones,
que tiene que ver con monos y manzanas.
No, no, no, este es un estudio real
y tiene mucho que ver con la economía del comportamiento.
Un grupo de monos obtiene una manzana, están contentos.
El otro grupo obtiene dos manzanas, y les quitamos una.
Todavía tienen una manzana.
Pero están muy enojados
¿Por qué nos quitaron nuestra manzana?
Este es el concepto de la aversión a la pérdida.
Odiamos perder cosas,
aún cuando no implique riesgo.
Odiarían tener que ir a un cajero automático
a sacar 100 dólares
y ver que perdieron uno de los billetes de $20.
Es muy doloroso,
aún cuando eso no significa nada.
Esos 20 dólares podrían haber sido un almuerzo.
Así que esta noción de aversión a la pérdida
nos afecta cuando de ahorro se trata,
porque la gente, mentalmente
y emocional e intuitivamente
considera los ahorros como pérdida
porque debo recortar mi gasto.
Hablamos
de diversos tipos de desafíos de del comportamiento
que se relacionan con el ahorro.
Ya sea que pienses en una gratificación inmediata,
y los chocolates vs. las bananas,
es difícil ahorrar ahora.
Es mucho más divertido
gastar ahora.
Hemos hablado de la inercia y la donación de órganos
y de marcar la casilla.
Si la gente tuviera que marcar un montón de casillas
para subscribirse a un plan de retiro,
van a seguir posponiéndolo
y no se unirán.
Y por último, hablamos de la aversión a la pérdida,
y los monos y las manzanas.
Si la gente imagina que
el ahorro para la pensión es una pérdida,
no van a ahorrar para su retiro.
Así que tenemos estos desafíos,
y lo que a Richard Thaler y yo
nos fascina siempre es:
si tomamos el comportamiento financiero,
Y lo convertimos en comportamiento financiero con esteroides
O comportamiento financiero 2.0
o comportamiento financiero en acción,
convertimos los desafíos en soluciones.
Y llegamos a una solución vergonzosamente simple
llamada Ahorrar Dinero, no hoy, Mañana.
¿Cómo esto va a resolver los desafíos
de los que hablamos?
Si piensan en el problema
de las bananas vs. los chocolates,
pensamos que vamos a comer bananas la semana próxima.
Pensamos que vamos a ahorrar más el año que viene.
Ahorra Más Mañana
incita a los empleados
a ahorrar más quizás el año que viene,
en algún futuro momento
cuando puedan imaginarse
comiendo bananas,
participando más con la comunidad,
haciendo más ejercicio y haciendo todas las cosas bien.
Ahora, hablamos también de marcar la casilla
y la dificultad de actuar.
Ahorra Más Mañana
lo hace fácil.
Lo ponemos en piloto automático.
Una ves que me dices que deseas ahorrar más en el futuro,
digamos cada Enero,
vas a ahorrar más automáticamente
y va a salir de tu sueldo y a entrar a tu plan de retiro
antes de que lo veas o lo toques,
antes de que tengas el problema
de la gratificación inmediata.
Pero ¿qué vamos a hacer con los monos
y la aversión a la pérdida?
El próximo Enero llega
y la gente siente que si ahorraran más,
deberían gastar menos, y es doloroso.
Bueno, quizás no sea sólo Enero.
Quizás deberíamos hacer a la gente ahorrar más
cuando hacen más dinero.
De esa forma, cuando hacen más dinero, cuando tiene un aumento,
no tienen que recortar sus gastos.
Se llevan una porción
del aumento en su sueldo a casa
y gastan más --
toman una tajada del aumento
y la ponen en su plan de retiro.
Así que este es el programa,
vergonzosamente simple,
pero como vamos a ver,
tremendamente poderoso.
En principio lo implementamos,
Richard Thaler y yo,
en 1998.
En una pequeña empresa en Midwest,
empleados de oficina
luchando por pagar sus cuentas
nos decían reiteradamente
que no podían ahorrar dinero.
Ahorrar dinero hoy no es una opción.
Los invitamos a ahorrar
tres por ciento más
cada vez que obtuvieran un aumento.
Y he aquí los resultados.
Estamos viendo aquí un período de 3,5 años,
cuatro aumentos,
gente que estaba luchando por ahorrar,
están ahorrando el 3% de su sueldo,
3,5 años más tarde,
ahorrando casi cuatro veces más,
casi el 14%.
Y hay zapatos y bicicletas
y cosas en este gráfico
porque no quiero sólo tirar números
al vacío.
Quiero, realmente, pensar sobre el hecho
de que ahorrar cuatro veces más
es una gran diferencia
en términos de la calidad de vida
de quienes podrán afrontarlo.
Es real.
No son simples números en un papel.
Ya sea que ahorrando el 3%,
la gente pueda agregar unas lindas zapatillas
para poder caminar,
porque no podrán pagar nada más,
cuando ahorren el 14%,
puede que puedan tener unos lindos zapatos de vestir
para caminar al auto y manejar.
Esta es una diferencia real.
Ahora, alrededor del 60% de las grandes corporaciones
implementan programas como estos.
Es parte de la Ley de Protección de la Pensión.
Y no merece comentario que Thaler y yo
hemos sido bendecidos con ser parte de este programa
Y hacer una diferencia.
Voy a cerrar
con dos mensajes clave.
Uno es: el comportamiento financiero
es extremadamente poderosa.
Esto es sólo un ejemplo.
Segundo:
todavía hay mucho por hacer.
Esta es realmente la punta del iceberg.
Si piensan en la gente y las hipotecas
y comprar casas y luego no poder pagar por ellas,
debemos pensar en ellos.
Si están pensando sobre gente que toma mucho riesgo
y que no entienden el riesgo que están tomando
o el tomar muy poco riesgo,
debemos pensar en ello.
Si piensan sobre la gente gastando mil dólares al año
en boletos de lotería,
debemos pensar en ello.
El promedio realmente,
el récord es de Singapur.
La familia promedio
gasta $4,000 al año en lotería.
Tenemos muchas cosas por hacer,
por resolver,
también en la esfera de las pensiones
lo que la gente hace con su dinero
cuando se jubila.
Una última pregunta:
¿Cuántos de ustedes se siente cómodo
con que a medida que planifican su retiro
tienen un plan sólido
cuando se retiren,
cuando vayan a reclamar sus beneficios de Seguridad Social,
qué calidad de vida pueden esperar,
cuánto gastar cada mes
para no quedarse sin dinero?
¿Cuántos de ustedes sienten tener un plan sólido para el futuro
en términos de decisiones post-jubilación?
Uno, dos, tres, cuatro.
Menos del tres por ciento
de una audiencia muy sofisticada.
El comportamiento financiero tiene un largo camino.
Existen muchas oportunidades
para volverla poderosa una y otra vez.
Gracias.
(Aplausos)