0:00:00.000,0:00:03.000
Ich werde heute mehr darüber reden, wie wir mehr sparen,

0:00:03.000,0:00:06.000
aber nicht heute, sondern morgen.

0:00:06.000,0:00:08.000
Ich werde über "Spare Mehr Morgen" sprechen,

0:00:08.000,0:00:10.000
ein Programm, das Richard Thaler

0:00:10.000,0:00:12.000
von der Universität Chicago und ich

0:00:12.000,0:00:15.000
ungefähr vor 15 Jahren entwickelt haben.

0:00:15.000,0:00:17.000
Das Programm ist auf eine gewisse Weise

0:00:17.000,0:00:19.000
ein Beispiel verhaltensorientierter Finanzierungslehre

0:00:19.000,0:00:21.000
auf Steroiden –

0:00:21.000,0:00:24.000
wie wir verhaltensorientierte Finanztheorie wirklich einsetzen können.

0:00:24.000,0:00:27.000
Vielleicht fragen Sie sich jetzt: "Worüber redet der?"

0:00:27.000,0:00:30.000
Denken wir also darüber nach, wie wir mit unserem Geld umgehen.

0:00:30.000,0:00:33.000
Fangen wir mit Hypotheken an.

0:00:33.000,0:00:35.000
Das ist ein aktuelles Thema,

0:00:35.000,0:00:37.000
zumindest in den USA.

0:00:37.000,0:00:39.000
Viele Leute kaufen sich

0:00:39.000,0:00:42.000
das größte Haus, das sie sich leisten können,

0:00:42.000,0:00:45.000
und sogar noch ein bisschen größer.

0:00:45.000,0:00:48.000
Und dann müssen sie zwangsversteigern.

0:00:48.000,0:00:50.000
Und beschuldigen die Banken

0:00:50.000,0:00:53.000
als die Bösen, die ihnen die Hypothek gegeben hatten.

0:00:53.000,0:00:55.000
Denken wir also darüber nach,

0:00:55.000,0:00:57.000
wie wir mit Risiken umgehen –

0:00:57.000,0:00:59.000
zum Beispiel Investitionen am Aktienmarkt.

0:00:59.000,0:01:02.000
Vor zwei Jahren, drei Jahren, vielleicht vor vier Jahren,

0:01:02.000,0:01:04.000
ging es den Märkten gut.

0:01:04.000,0:01:07.000
Wir nahmen natürlich Risiken auf uns.

0:01:07.000,0:01:09.000
Dann frieren die Aktien ein

0:01:09.000,0:01:11.000
und wir denken: "Oh,

0:01:11.000,0:01:14.000
diese Verluste, sie fühlen sich, vom Gefühl her,

0:01:14.000,0:01:17.000
ganz anders an,

0:01:17.000,0:01:20.000
als wir ursprünglich empfanden,

0:01:20.000,0:01:22.000
als die Märkte nach oben gingen."

0:01:22.000,0:01:25.000
Also sind wir wahrscheinlich nicht sonderlich gut,

0:01:25.000,0:01:27.000
wenn es um das Eingehen von Risiken geht.

0:01:27.000,0:01:30.000
Wie viele von Ihnen haben iPhones?

0:01:30.000,0:01:33.000
Jemand hier? Wunderbar.

0:01:33.000,0:01:36.000
Ich wette, dass viele von Ihnen

0:01:36.000,0:01:39.000
ihr iPhone versichern –

0:01:39.000,0:01:42.000
Sie kaufen eine implizite Versicherung durch eine verlängerte Garantie.

0:01:42.000,0:01:44.000
Und wenn Sie Ihr iPhone verlieren?

0:01:44.000,0:01:46.000
Was passiert dann?

0:01:46.000,0:01:48.000
Wie viele von Ihnen haben Kinder?

0:01:48.000,0:01:50.000
Wer?

0:01:50.000,0:01:52.000
Behalten Sie die Hände oben,

0:01:52.000,0:01:55.000
wenn Sie ausreichend Lebensversicherung haben.

0:01:55.000,0:01:57.000
Jetzt gehen eine Menge Hände runter.

0:01:57.000,0:01:59.000
Ich würde sagen,

0:01:59.000,0:02:01.000
wenn Sie eine repräsentative Gruppe sind,

0:02:01.000,0:02:03.000
dass viele von Ihnen

0:02:03.000,0:02:06.000
ihr iPhone besser versichern als ihr Leben,

0:02:06.000,0:02:08.000
selbst wenn Sie Kinder haben.

0:02:08.000,0:02:11.000
Wir sind nicht so gut, wenn es um Versicherungen geht.

0:02:11.000,0:02:15.000
Der amerikanische Durchschnittshaushalt

0:02:15.000,0:02:18.000
gibt 1.000 Dollar im Jahr

0:02:18.000,0:02:20.000
in der Lotterie aus.

0:02:20.000,0:02:23.000
Ich weiß, das klingt verrückt.

0:02:23.000,0:02:26.000
Wie viele von Ihnen geben eintausend Dollar im Jahr für Lotto aus?

0:02:26.000,0:02:28.000
Keiner.

0:02:28.000,0:02:31.000
Das sagt uns, dass die Leute, die nicht in diesem Raum sind,

0:02:31.000,0:02:33.000
mehr als tausend Dollar ausgeben,

0:02:33.000,0:02:36.000
damit der Durchschnitt eintausend ist.

0:02:36.000,0:02:38.000
Menschen mit niedrigem Einkommen

0:02:38.000,0:02:42.000
geben viel mehr als eintausend Dollar im Lotto aus.

0:02:42.000,0:02:44.000
Was lernen wir daraus?

0:02:44.000,0:02:47.000
Wir sind nicht sonderlich gut beim Umgang mit Geld.

0:02:47.000,0:02:50.000
Verhaltensorientierte Finanztheorie ist eigentlich ein Mix

0:02:50.000,0:02:52.000
aus Psychologie und Ökonomie

0:02:52.000,0:02:54.000
und versucht zu verstehen,

0:02:54.000,0:02:56.000
welche Fehler Menschen beim Umgang mit Geld machen.

0:02:56.000,0:02:58.000
Und ich kann mich hier die verbleibenden

0:02:58.000,0:03:02.000
12 Minuten und 53 Sekunden weiter

0:03:02.000,0:03:04.000
darüber lustig machen, wie wir

0:03:04.000,0:03:06.000
mit Geld umgehen,

0:03:06.000,0:03:09.000
und am Ende werden Sie fragen: "Wie können wir den Leuten helfen?"

0:03:09.000,0:03:12.000
Und darauf soll heute der Fokus liegen.

0:03:12.000,0:03:14.000
Wie wir die Fehler, die Menschen beim Umgang

0:03:14.000,0:03:17.000
mit Geld machen, verstehen können,

0:03:17.000,0:03:20.000
und dann diese Verhaltens-Behinderung

0:03:20.000,0:03:22.000
in Verhaltens-Lösungen umwandeln?

0:03:22.000,0:03:24.000
Und heute werde ich über

0:03:24.000,0:03:26.000
"Spare Mehr Morgen" sprechen.

0:03:26.000,0:03:28.000
Ich möchte die Problematik

0:03:28.000,0:03:30.000
des Sparens ansprechen.

0:03:30.000,0:03:32.000
Auf dem Bildschirm sehen wir

0:03:32.000,0:03:34.000
ein repräsentatives Beispiel

0:03:34.000,0:03:36.000
von 100 Amerikanern.

0:03:36.000,0:03:39.000
Schauen wir uns ihr Sparverhalten an.

0:03:39.000,0:03:41.000
Zuerst stellen wir fest,

0:03:41.000,0:03:43.000
dass die Hälfte von ihnen

0:03:43.000,0:03:45.000
nicht einmal einen

0:03:45.000,0:03:47.000
401(k)-Pensionsplan hat.

0:03:47.000,0:03:50.000
Sie können nicht einfach sparen.

0:03:50.000,0:03:53.000
Von ihrem Gehaltsbrief wird kein Geld

0:03:53.000,0:03:55.000
in einen 401(k)-Pensionsplan geleitet,

0:03:55.000,0:03:57.000
bevor sie es jemals sehen,

0:03:57.000,0:03:59.000
bevor sie es berühren können.

0:03:59.000,0:04:02.000
Und die andere Hälfte der Leute?

0:04:02.000,0:04:05.000
Einige von ihnen entscheiden sich gegen das Sparen.

0:04:05.000,0:04:07.000
Sie sind einfach zu bequem.

0:04:07.000,0:04:10.000
Sie kommen einfach nie dazu, sich in eine komplizierte Webseite einzuloggen

0:04:10.000,0:04:13.000
und nach siebzehn Klicks einen 401(k)-Pensionsplan zu erstellen.

0:04:13.000,0:04:15.000
Und dann müssen sie sich entscheiden, wie sie in ihre

0:04:15.000,0:04:17.000
52 Auswahlmöglichkeiten investieren,

0:04:17.000,0:04:21.000
und sie haben nie von einem Geldmarktfonds gehört.

0:04:21.000,0:04:23.000
Und dann ist das für sie zu viel und sie treten nicht bei.

0:04:23.000,0:04:28.000
Wie viele Leute sparen am Ende mit einem 401(k)-Plan?

0:04:28.000,0:04:31.000
Ein Drittel der Amerikaner.

0:04:31.000,0:04:33.000
Zwei Drittel sparen gerade nicht.

0:04:33.000,0:04:35.000
Sparen sie genug?

0:04:35.000,0:04:37.000
Nehmen wir mal die raus, die sagen,

0:04:37.000,0:04:39.000
dass sie zu wenig sparen.

0:04:39.000,0:04:41.000
Einer von zehn

0:04:41.000,0:04:44.000
spart genug.

0:04:44.000,0:04:46.000
Neun von zehn

0:04:46.000,0:04:49.000
kann entweder nicht genug durch ihren 401(k)-Plan sparen

0:04:49.000,0:04:52.000
oder entscheidet sich nicht zu sparen

0:04:52.000,0:04:55.000
oder spart zu wenig.

0:04:55.000,0:04:57.000
Wir glauben, wir haben ein Problem

0:04:57.000,0:04:59.000
mit Leuten, die zu viel sparen.

0:04:59.000,0:05:01.000
Schauen wir uns das an.

0:05:01.000,0:05:03.000
Wir haben eine Person –

0:05:03.000,0:05:06.000
na ja, den müssen wir entzwei schneiden,

0:05:06.000,0:05:09.000
denn es ist weniger als ein Prozent.

0:05:09.000,0:05:12.000
Ungefähr ein halbes Prozent der Amerikaner

0:05:12.000,0:05:17.000
hat das Gefühl, sie sparen zu viel.

0:05:17.000,0:05:19.000
Was machen wir damit?

0:05:19.000,0:05:21.000
Darauf möchte ich mich wirklich konzentrieren.

0:05:21.000,0:05:23.000
Wir müssen verstehen,

0:05:23.000,0:05:25.000
wieso die Leute nicht sparen,

0:05:25.000,0:05:27.000
und dann können wir hoffentlich

0:05:27.000,0:05:29.000
diese Verhaltens-Behinderung

0:05:29.000,0:05:31.000
in Verhaltens-Lösungen umwandeln

0:05:31.000,0:05:34.000
und schauen, wie viel wir damit erreichen.

0:05:34.000,0:05:36.000
Lassen Sie mich kurz das Thema wechseln,

0:05:36.000,0:05:38.000
während wir versuchen, die Probleme,

0:05:38.000,0:05:41.000
diese Behinderungen, die Verhaltens-Behinderungen,

0:05:41.000,0:05:43.000
die die Leute am Sparen hindern, zu identifizieren.

0:05:43.000,0:05:47.000
Ich werde kurz ablenken und spreche über Bananen und Pralinen.

0:05:47.000,0:05:50.000
Stellen Sie sich vor, nächste Woche fände ein weiteres TED-Event statt.

0:05:50.000,0:05:52.000
Und in der Pause

0:05:52.000,0:05:54.000
gäbe es eine Zwischenmahlzeit

0:05:54.000,0:05:56.000
und Sie könnten zwischen Bananen und Pralinen wählen.

0:05:56.000,0:05:59.000
Wie viele von Ihnen würden wohl die Bananen wollen

0:05:59.000,0:06:01.000
während dieses imaginären TED-Events nächste Woche?

0:06:01.000,0:06:03.000
Wer würde Bananen essen?

0:06:03.000,0:06:05.000
Wunderbar.

0:06:05.000,0:06:07.000
Ich sage wissenschaftlich voraus,

0:06:07.000,0:06:10.000
dass 74% von Ihnen Bananen wählen werden.

0:06:10.000,0:06:14.000
Wenigstens eine wunderbare Studie hat das vorhergesagt.

0:06:15.000,0:06:18.000
Und dann warten wir die Tage ab

0:06:18.000,0:06:22.000
und schauen uns an, was die Leute tatsächlich essen.

0:06:23.000,0:06:26.000
Dieselben Leute, die heute sagen,

0:06:26.000,0:06:28.000
sie würden Bananen essen,

0:06:28.000,0:06:30.000
essen eine Woche später

0:06:30.000,0:06:32.000
die Pralinen.

0:06:32.000,0:06:34.000
Selbst-Kontrolle

0:06:34.000,0:06:37.000
ist kein Problem in der Zukunft.

0:06:37.000,0:06:39.000
Sie ist nur jetzt ein Problem,

0:06:39.000,0:06:43.000
wenn die Pralinen neben uns liegen.

0:06:43.000,0:06:46.000
Was hat das mit Zeit und Ersparnissen zu tun,

0:06:46.000,0:06:49.000
die Sache mit der unmittelbaren Belohnung?

0:06:49.000,0:06:53.000
Manche Ökonomen nennen es auch gegenwärtige Befangenheit.

0:06:53.000,0:06:55.000
Wir denken übers Sparen nach. Wir wissen, dass wir sparen sollten.

0:06:55.000,0:06:58.000
Wir werden es nächstes Jahr tun, aber heute können wir ausgeben.

0:06:58.000,0:07:00.000
Weihnachten kommt bald,

0:07:00.000,0:07:03.000
wir können ja auch gleich viele Geschenke für all unsere Bekannten holen.

0:07:03.000,0:07:07.000
Diese Geschichte der gegenwärtigen Befangenheit

0:07:07.000,0:07:09.000
lässt uns also über Ersparnisse nachdenken,

0:07:09.000,0:07:11.000
aber am Ende geben wir doch Geld aus.

0:07:11.000,0:07:13.000
Sprechen wir nun also über

0:07:13.000,0:07:15.000
ein weiteres Verhaltens-Hindernis beim Sparen,

0:07:15.000,0:07:17.000
das mit Trägheit zu tun hat.

0:07:17.000,0:07:19.000
Machen wir einen weiteren Umweg,

0:07:19.000,0:07:22.000
und schauen uns Organspende an.

0:07:22.000,0:07:25.000
Eine wunderbare Studie, die unterschiedliche Länder vergleicht.

0:07:25.000,0:07:28.000
Wir schauen uns zwei ähnliche Länder an,

0:07:28.000,0:07:31.000
Deutschland und Österreich.

0:07:31.000,0:07:33.000
Möchte man in Deutschland

0:07:33.000,0:07:35.000
seine Organe spenden –

0:07:35.000,0:07:37.000
Gott bewahre, dass Ihnen etwas

0:07:37.000,0:07:39.000
Schreckliches zustoße –

0:07:39.000,0:07:42.000
dann kreuzen Sie beim Erhalt Ihrer Fahrerlaubnis oder Personalausweis

0:07:42.000,0:07:44.000
ein Kästchen an, wo steht:

0:07:44.000,0:07:46.000
"Ich möchte gern meine Organe spenden."

0:07:46.000,0:07:48.000
Nicht viele Leute kreuzen gern Kästchen an.

0:07:48.000,0:07:50.000
Man muss etwas tun. Man muss nachdenken.

0:07:50.000,0:07:53.000
Zwölf Prozent tun dies.

0:07:53.000,0:07:56.000
In Österreich, einem Nachbarland,

0:07:56.000,0:07:58.000
ist es ein bisschen ähnlich, ein bisschen anders.

0:07:58.000,0:08:00.000
Wo ist der Unterschied?

0:08:00.000,0:08:02.000
Nun, man hat immer noch die Wahl.

0:08:02.000,0:08:04.000
Man entscheidet sich,

0:08:04.000,0:08:07.000
ob man seine Organe spenden möchte oder nicht.

0:08:07.000,0:08:09.000
Aber wenn man den Führerschein bekommt,

0:08:09.000,0:08:11.000
kreuzt man das Kästchen an,

0:08:11.000,0:08:15.000
wenn man die Organe nicht spenden möchte.

0:08:15.000,0:08:17.000
Niemand kreuzt Kästchen an.

0:08:17.000,0:08:19.000
Das ist viel zu viel Arbeit.

0:08:19.000,0:08:22.000
Ein Prozent setzt das Häkchen. Der Rest tut nichts.

0:08:22.000,0:08:24.000
Nichts tun ist sehr verbreitet.

0:08:24.000,0:08:27.000
Nicht viele Leute kreuzen Kästchen an.

0:08:27.000,0:08:29.000
Was sind die Folgen

0:08:29.000,0:08:31.000
in Bezug aufs Retten von Leben

0:08:31.000,0:08:34.000
und auf die Verfügbarkeit von Organen?

0:08:34.000,0:08:36.000
In Deutschland kreuzen 12 Prozent das Kästchen an.

0:08:36.000,0:08:39.000
12 Prozent sind Organspender.

0:08:39.000,0:08:41.000
Riesige Organknappheit,

0:08:41.000,0:08:43.000
wenn, Gott bewahre, man eins braucht.

0:08:43.000,0:08:46.000
In Österreich setzt niemand das Häkchen.

0:08:46.000,0:08:49.000
Daher sind 99 Prozent der Leute

0:08:49.000,0:08:51.000
Organspender.

0:08:51.000,0:08:53.000
Trägheit, man handelt nicht.

0:08:53.000,0:08:55.000
Was ist die Grundeinstellung,

0:08:55.000,0:08:57.000
wenn die Leute nichts tun,

0:08:57.000,0:09:00.000
wenn sie weiter aufschieben, ihr Kreuzchen nicht setzen?

0:09:00.000,0:09:02.000
Sehr machtvoll.

0:09:02.000,0:09:04.000
Wir werden uns darüber unterhalten,

0:09:04.000,0:09:08.000
was passiert, wenn Angst und Überwältigung die Leute davon abhält,

0:09:08.000,0:09:11.000
ihre Auswahl beim Rentensparplan zu treffen.

0:09:11.000,0:09:14.000
Sorgen wir dafür, dass sie automatisch am Pensionsplan teilnehmen,

0:09:14.000,0:09:16.000
oder lassen wir sie außen vor?

0:09:16.000,0:09:19.000
Bei viel zu vielen Rentensparplänen

0:09:19.000,0:09:21.000
bedeutet Inaktivität,

0:09:21.000,0:09:24.000
dass die Leute nicht für ihre Pension sparen,

0:09:24.000,0:09:26.000
wenn sie das Kreuzchen nicht setzen.

0:09:26.000,0:09:29.000
Und das Ankreuzen des Kästchens bedeutet Arbeit.

0:09:29.000,0:09:32.000
Also haben wir über einige der Verhaltens-Behinderungen gesprochen.

0:09:32.000,0:09:35.000
Eine weitere noch, bevor die Behinderungen zu Lösungen werden,

0:09:35.000,0:09:37.000
diesmal dreht es sich um Affen und Äpfel.

0:09:37.000,0:09:39.000
Nein, nein, nein, das ist eine echte Studie,

0:09:39.000,0:09:43.000
die eine Menge mit Verhaltensökonomie zu tun hat.

0:09:43.000,0:09:46.000
Eine Gruppe Affen bekommt einen Apfel, sie sind ziemlich glücklich.

0:09:46.000,0:09:48.000
Die andere Gruppe bekommt zwei Äpfel, einer wird weggenommen.

0:09:48.000,0:09:50.000
Sie haben immer noch einen Apfel übrig.

0:09:50.000,0:09:53.000
Sie sind echt sauer.

0:09:53.000,0:09:56.000
Wieso habt ihr uns den Apfel weggenommen?

0:09:56.000,0:09:59.000
Das nennt sich Verlustaversion.

0:09:59.000,0:10:01.000
Wir hassen es, Dinge zu verlieren,

0:10:01.000,0:10:04.000
selbst wenn nicht viel Risiko involviert ist.

0:10:04.000,0:10:07.000
Man geht nicht gern zur Bank,

0:10:07.000,0:10:09.000
hebt 100 Dollar ab,

0:10:09.000,0:10:11.000
und merkt dann, dass man eine der 20-Dollar-Noten verloren hat.

0:10:11.000,0:10:13.000
Es ist sehr schmerzhaft,

0:10:13.000,0:10:15.000
obwohl es nichts bedeutet.

0:10:15.000,0:10:19.000
Diese 20 Dollar waren vielleicht ein Mittagessen.

0:10:19.000,0:10:23.000
Also diese Verlustaversion

0:10:23.000,0:10:26.000
tritt auch auf, wenn es ums Sparen geht,

0:10:26.000,0:10:28.000
denn Leute deuten geistig,

0:10:28.000,0:10:31.000
emotional und intuitiv

0:10:31.000,0:10:33.000
Ersparnisse als Verlust,

0:10:33.000,0:10:36.000
da man die Ausgaben einschränken muss.

0:10:36.000,0:10:38.000
Also haben wir über

0:10:38.000,0:10:40.000
alle möglichen Verhaltens-Behinderungen gesprochen,

0:10:40.000,0:10:44.000
die auf verschiedene Weisen mit Ersparnissen zu tun haben.

0:10:44.000,0:10:47.000
Ob man über unmittelbare Belohnung nachdenkt

0:10:47.000,0:10:50.000
und die Sache mit den Pralinen und den Bananen,

0:10:50.000,0:10:53.000
dann ist es einfach schmerzhaft, jetzt zu sparen.

0:10:53.000,0:10:55.000
Es ist viel schöner,

0:10:55.000,0:10:57.000
das Geld jetzt auszugeben.

0:10:57.000,0:11:00.000
Wir sprachen über Trägheit und Organspenden

0:11:00.000,0:11:02.000
und Kästchen ankreuzen.

0:11:02.000,0:11:04.000
Wenn Leute eine Menge Kästchen ankreuzen müssen,

0:11:04.000,0:11:06.000
um einen Pensionsplan anzulegen,

0:11:06.000,0:11:08.000
dann schieben sie weiter auf

0:11:08.000,0:11:10.000
und treten nicht bei.

0:11:10.000,0:11:12.000
Und letzlich redeten wir über Verlustaversion

0:11:12.000,0:11:14.000
und die Affen mit den Äpfeln.

0:11:14.000,0:11:17.000
Wenn Leute geistig

0:11:17.000,0:11:20.000
die Rentenersparnisse als Verlust verarbeiten,

0:11:20.000,0:11:23.000
werden sie nicht auf ihre Rente sparen.

0:11:23.000,0:11:25.000
Wir haben also diese Behinderungen,

0:11:25.000,0:11:27.000
und was Richard Thaler und mich

0:11:27.000,0:11:29.000
dabei immer fasziniert hat –

0:11:29.000,0:11:31.000
wir nehmen verhaltensorientierte Finanzierungslehre

0:11:31.000,0:11:33.000
und setzen sie auf Steroide,

0:11:33.000,0:11:35.000
oder verwandeln sie in verhaltensorientierte Finanzierungslehre 2.0

0:11:35.000,0:11:37.000
oder verhaltensorientierte Finanzierungslehre in Aktion –

0:11:37.000,0:11:41.000
und verwandeln die Behinderungen in Lösungen.

0:11:41.000,0:11:44.000
Unsere Lösung ist so einfach, dass es fast peinlich ist.

0:11:44.000,0:11:48.000
Sie heißt, Spare, nicht heute, Spare Mehr Morgen.

0:11:48.000,0:11:50.000
Wie kann das die Behinderungen umgehen,

0:11:50.000,0:11:52.000
über die wir uns unterhalten haben?

0:11:52.000,0:11:54.000
Denkt man über das Problem

0:11:54.000,0:11:56.000
der Bananen und Pralinen nach,

0:11:56.000,0:11:59.000
dann denken wir, dass wir nächste Woche Bananen essen werden.

0:11:59.000,0:12:02.000
Wir denken, wir werden nächstes Jahr mehr sparen.

0:12:02.000,0:12:05.000
Spare Mehr Morgen

0:12:05.000,0:12:07.000
lädt Angestellte ein,

0:12:07.000,0:12:09.000
mehr zu sparen – vielleicht im nächsten Jahr,

0:12:09.000,0:12:11.000
irgendwann in der Zukunft,

0:12:11.000,0:12:13.000
wenn wir uns vorstellen können,

0:12:13.000,0:12:15.000
dass wir Bananen essen,

0:12:15.000,0:12:17.000
mehr in der Gemeinde helfen,

0:12:17.000,0:12:21.000
mehr Sport treiben und alle richtigen Dinge auf dem Planeten tun.

0:12:21.000,0:12:24.000
Wir haben uns auch über das Ankreuzen des Kästchens unterhalten,

0:12:24.000,0:12:27.000
und die Schwierigkeit, aktiv zu werden.

0:12:27.000,0:12:29.000
Spare Mehr Morgen

0:12:29.000,0:12:31.000
macht es einfach.

0:12:31.000,0:12:33.000
Es ist ein Autopilot.

0:12:33.000,0:12:37.000
Sobald Sie mir sagen, Sie möchten gern mehr in der Zukunft sparen,

0:12:37.000,0:12:39.000
sagen wir, jeden Januar,

0:12:39.000,0:12:42.000
dann wird automatisch mehr gespart

0:12:42.000,0:12:45.000
und wird von Ihrem Gehaltscheck in den Pensionsplan gespeist,

0:12:45.000,0:12:47.000
bevor man es sieht, bevor man es berührt,

0:12:47.000,0:12:49.000
bevor man in die Situation

0:12:49.000,0:12:52.000
der unmittelbaren Belohnung gerät.

0:12:52.000,0:12:55.000
Aber was tun wir mit den Affen

0:12:55.000,0:12:57.000
und der Verlustaversion?

0:12:57.000,0:12:59.000
Im nächsten Januar

0:12:59.000,0:13:01.000
fühlen die Leute, dass, wenn sie mehr sparen,

0:13:01.000,0:13:04.000
weniger ausgeben können, das ist schmerzhaft.

0:13:05.000,0:13:07.000
Vielleicht sollte es nicht nur Januar sein.

0:13:07.000,0:13:10.000
Vielleicht sollten Leute mehr sparen,

0:13:10.000,0:13:13.000
wenn sie mehr Geld verdienen.

0:13:13.000,0:13:16.000
So werden sie bei einer Gehaltserhöhung

0:13:16.000,0:13:20.000
nicht ihre Ausgaben einschränken müssen.

0:13:20.000,0:13:22.000
Sie nehmen ein bisschen

0:13:22.000,0:13:24.000
des gestiegenen Gehalts nach Hause

0:13:24.000,0:13:26.000
und geben mehr aus –

0:13:26.000,0:13:28.000
und nehmen ein bisschen der Erhöhung

0:13:28.000,0:13:30.000
und stecken es in ihren Pensionsplan.

0:13:30.000,0:13:32.000
Das ist das Programm,

0:13:32.000,0:13:34.000
verblüffend einfach,

0:13:34.000,0:13:36.000
aber wie wir sehen werden,

0:13:36.000,0:13:38.000
extrem mächtig.

0:13:38.000,0:13:40.000
Zuerst setzten wir,

0:13:40.000,0:13:42.000
Richard Thaler und ich,

0:13:42.000,0:13:45.000
das System 1998 ein.

0:13:45.000,0:13:48.000
Eine mittelgroße Firma im amerikanischen mittleren Westen.

0:13:48.000,0:13:50.000
Arbeiter, die kaum ihre

0:13:50.000,0:13:52.000
Rechnungen bezahlen konnten,

0:13:52.000,0:13:54.000
erzählten uns wiederholt,

0:13:54.000,0:13:57.000
dass sie jetzt nicht mehr sparen können.

0:13:57.000,0:14:00.000
Heute mehr sparen war keine Option.

0:14:00.000,0:14:02.000
Wir luden sie ein,

0:14:02.000,0:14:05.000
drei Prozentpunkte mehr zu sparen,

0:14:05.000,0:14:08.000
jedes Mal, wenn ihr Gehalt erhöht würde.

0:14:08.000,0:14:11.000
Und hier sind die Resultate.

0:14:11.000,0:14:13.000
Wir sehen hier einen Zeitraum über dreieinhalb Jahre,

0:14:13.000,0:14:15.000
vier Gehaltserhöhungen,

0:14:15.000,0:14:17.000
Leute, die mit dem Sparen kämpften,

0:14:17.000,0:14:19.000
die drei Prozent ihres Gehalts sparen,

0:14:19.000,0:14:21.000
sparen dreieinhalb Jahre später

0:14:21.000,0:14:24.000
also fast viermal so viel,

0:14:24.000,0:14:27.000
fast 14 Prozent.

0:14:27.000,0:14:29.000
Und auf dem Bild sehen Sie Schuhe und Fahrräder

0:14:29.000,0:14:31.000
und solche Dinge,

0:14:31.000,0:14:33.000
weil ich nicht nur Nummern in einen

0:14:33.000,0:14:35.000
leeren Raum werfen möchte.

0:14:35.000,0:14:38.000
Ich möchte nur über die Tatsache nachdenken,

0:14:38.000,0:14:40.000
dass viermal so viel Sparen

0:14:40.000,0:14:42.000
einen riesigen Unterschied bedeutet,

0:14:42.000,0:14:44.000
wenn es um den Lebensstil geht,

0:14:44.000,0:14:46.000
den sich die Leute leisten werden können.

0:14:46.000,0:14:48.000
Es ist real.

0:14:48.000,0:14:51.000
Es sind nicht nur Nummern auf einem Blatt Papier.

0:14:51.000,0:14:53.000
Wenn sie drei Prozent sparen,

0:14:53.000,0:14:55.000
müssen die Leute vielleicht ein paar gute Laufschuhe kaufen,

0:14:55.000,0:14:57.000
damit sie laufen können,

0:14:57.000,0:15:01.000
weil sie sich nichts anderes leisten können.

0:15:01.000,0:15:03.000
Sparen sie aber 14 Prozent,

0:15:03.000,0:15:06.000
können sie sich vielleicht elegante Schuhe kaufen,

0:15:06.000,0:15:09.000
mit denen sie zu ihrem Auto laufen können.

0:15:09.000,0:15:11.000
Das ist ein riesiger Unterschied.

0:15:11.000,0:15:16.000
Mittlerweile haben ungefähr 60 Prozent der großen Firmen

0:15:16.000,0:15:19.000
solche Sparprogramme.

0:15:19.000,0:15:22.000
Es ist Teil einer Rentenschutzpolitik.

0:15:22.000,0:15:24.000
Und ich muss wohl nicht erwähnen, dass Thaler und ich

0:15:24.000,0:15:27.000
das Glück haben, Teil dieses Programms zu sein

0:15:27.000,0:15:29.000
und einen Unterschied bewirken können.

0:15:29.000,0:15:31.000
Ich möchte

0:15:31.000,0:15:34.000
mit zwei wichtigen Botschaften abschließen.

0:15:34.000,0:15:37.000
Zum einen: Verhaltensorientierte Finanztheorie

0:15:37.000,0:15:40.000
ist extrem mächtig.

0:15:40.000,0:15:43.000
Das ist nur ein Beispiel.

0:15:43.000,0:15:45.000
Botschaft zwei:

0:15:45.000,0:15:47.000
Es gibt noch eine Menge zu tun.

0:15:47.000,0:15:50.000
Das ist nur die Spitze des Eisbergs.

0:15:50.000,0:15:53.000
Denken Sie nur an Menschen und Hypotheken,

0:15:53.000,0:15:56.000
an Häuserkauf, den man sich dann nicht leisten kann,

0:15:56.000,0:15:58.000
dieses Problem muss man angehen.

0:15:58.000,0:16:01.000
Denken Sie an Leute, die zu viele Risiken aufnehmen

0:16:01.000,0:16:04.000
und die Höhe ihres Risikos nicht einschätzen können,

0:16:04.000,0:16:06.000
oder nicht genügend Risiken eingehen,

0:16:06.000,0:16:08.000
wir müssen da etwas tun.

0:16:08.000,0:16:11.000
Denken Sie an Leute, die eintausend Dollar pro Jahr

0:16:11.000,0:16:13.000
für Lotterielose ausgeben,

0:16:13.000,0:16:15.000
da müssen wir etwas tun.

0:16:15.000,0:16:17.000
Der durchschnittliche –

0:16:17.000,0:16:19.000
der Rekord ist in Singapur.

0:16:19.000,0:16:21.000
Der durchschnittliche Haushalt dort

0:16:21.000,0:16:24.000
gibt $4.000 im Jahr für Lotterielose aus.

0:16:24.000,0:16:26.000
Es gibt eine Menge zu tun,

0:16:26.000,0:16:28.000
eine Menge zu lösen,

0:16:28.000,0:16:31.000
auch im Rentenbereich,

0:16:31.000,0:16:33.000
wenn es darum geht, was Leute mit ihrem Geld anfangen,

0:16:33.000,0:16:35.000
sobald sie in Rente sind.

0:16:35.000,0:16:37.000
Eine letzte Frage:

0:16:37.000,0:16:40.000
Wie viele von Ihnen fühlen sich wohl dabei,

0:16:40.000,0:16:42.000
beim Planen auf Ihre Rente

0:16:42.000,0:16:45.000
einen richtig festen Plan zu haben,

0:16:45.000,0:16:47.000
wann Sie in Rente gehen,

0:16:47.000,0:16:50.000
wann Sie die Sozialleistungen beanspruchen,

0:16:50.000,0:16:52.000
was für ein Leben zu erwarten ist,

0:16:52.000,0:16:54.000
wie viel jeden Monat ausgegeben wird,

0:16:54.000,0:16:56.000
damit das Geld nicht ausgeht?

0:16:56.000,0:16:59.000
Wie viele von Ihnen haben das Gefühl, Sie haben so einen Plan,

0:16:59.000,0:17:03.000
was die Entscheidungen im Rentenalter angeht.

0:17:04.000,0:17:07.000
Eins, zwei, drei, vier.

0:17:07.000,0:17:09.000
Weniger als drei Prozent

0:17:09.000,0:17:11.000
von einem sehr gebildeten Publikum.

0:17:11.000,0:17:14.000
Verhaltensorientierte Finanztheorie hat noch einen langen Weg.

0:17:14.000,0:17:16.000
Es gibt viele Möglichkeiten,

0:17:16.000,0:17:20.000
sie immer wieder und wieder und wieder zu ermächtigen.

0:17:20.000,0:17:22.000
Danke.

0:17:22.000,0:17:24.000
(Applaus)